客棧的一場大火引出整個故事，被救的燕凌躺在醫院里因過度驚嚇而暫時性失聲，從二少爺思容口中得知，當時丈夫用棉被裹住了自己，但丈夫卻被燒死。這時自己腹中的胎兒已經三個月大了。康復后燕凌被接到李家，飯桌前的氣氛過于凝重，為了緩和氣氛，思容打開了留聲機，在悠揚的樂曲聲里，思容試探性的問大嫂這是一首什么曲子，燕凌說出了這首曲子叫《良夜不能留》，李夫人說這是思文最喜歡的曲子，又問燕凌和思文是怎么認識的，燕凌同樣回答如流，打消了眾人對她的懷疑。 第二天李老爺召集所有人來，要修改遺囑：遺產分為四份，四分之一歸二少爺思容，四分之一歸幼君（幼君不是親生，是李老爺大哥的女兒），另外四分之二歸燕凌和腹中的孩子。燕凌當晚就不告而別，在旅店里遇到了刺客（阿湯），在和刺客的纏斗中看到了刺客手上的戒指，后被思容所救。一直喜歡思容的秀英看不慣思容圍著燕凌轉，用惡毒話語刺激燕凌，燕凌不為所動。燕凌無意中發現在李府的長工阿湯手上的戒指，認出了他就是當晚刺殺自己的兇手，思容抓住阿湯逼問時不想阿湯竟碰頭而死。 后燕凌又接二連三得收到“你是誰？”“你的兒子是誰的？”的匿名信。思容向坐立不安的燕凌表白，被趕了出去。第二天幼君帶來了所謂的救命恩人福大為先生，幼君聲稱自己在回家途中遭遇山洪，被他所救，福大為受到李家熱情款待，并住在李家。燕凌見到福大為時嚇的臉色發白，在四處無人時，福大為對燕凌毛手毛腳起來，被思容抓了個現行。 無奈燕凌告訴思容自己的真實身份，自己名叫秋微，根本不是大嫂，原來是春風樓的頭牌歌女時，遇到同為春風樓做事的打手福大為，二人感嘆彼此的身世，惺惺相惜，產生感情，后來告訴福大為時，竟被福大為拋棄。在逃跑途中遇到燕凌和思文，三人相見甚歡，夜晚思文走錯房間，來到秋微房中倒頭便睡，誰料當晚就起了大火，思文和燕凌都被燒死。秋微起了私心，想讓自己的孩子有個好前程，就假扮燕凌來到家。 得知真相后的思容仍然對秋微愛慕不已。幼君也和福大為斷去了來往。而得知真相的李老爺確覺得面子上掛不住，要把秋微趕出去，遭到思容和幼君的反對。丫鬟秀英被殺，眾人都懷疑是秋微干的，管家李諾認為秋微是殺自己妹妹的兇手，想掐死秋微，被思容一槍打死。秋微再次出走，在一個小亭子旁遇到了福大為，在和福大為糾纏時，幼君趕到告訴秋微福大為腰中有刀，情急之下秋微拔刀刺向對方腰間斃命。秋微被關入牢房。 李老爺在彌留之際又要修改遺囑，宣布要把遺囑全部捐給醫院，幼君大聲喊道：“財產全是我的！”終于露出本來面目，原來李老爺和思容在演戲。幼君也全交代的真相，自己父親的財產都被李老爺獨吞，自己早就醞釀報仇事宜，但自己喜歡上了大少爺思文，放下了仇恨，在得知思文已在外地結婚后重燃仇恨，原來那場大火是她派管家李諾放的，匿名信也是管家李諾寫的，丫鬟秀英無意中聽到了他和福大為的談話，被福大為所殺，也是幼君把福大為帶到小亭子里，借秋微之手殺了福大為。一切的一切都是為了復仇。 最后李老爺和李夫人兩人坐在偌大的飯桌旁，等待兒子思容的歸來，鐘表一直在轉，李老爺嘆了口氣：“他不會回來了。”城門下的汽車內，卸下警服的思文一身輕松，坐在旁邊的秋微一臉微笑說：“我們會幸福的！”